הפתרון לכשל השוק הפנסיוני נמצא מתחת לפנס

בדו"ח האחרון של מבקר המדינה, נשמעה, בין היתר, ביקורת נוקבת על מוסדות המדינה ובמיוחד על אגף שוק ההון, ביטוח וחיסכון במשרד האוצר. ביקורת זו פתחה צוהר להסברים ולפרשנויות אודות המחדלים, לכאורה, המביאים את רוב תושביה העובדים של מדינת ישראל לבעיה חמורה ביותר הקשורה לעתידם – חוסר שיטתי בהכנסה פנסיונית וירידה מובטחת ברמת החיים בעת הפרישה לגמלאות.
בביקורתו, טוען המבקר, כי אגף שוק ההון אינו מעודד גורמי ייעוץ והכוונה אובייקטיביים, שיפעלו למען טובת הלקוח בלבד, דבר הגורם לחוסר ידע מספק אצל הלקוח, יכולת מיקוח מוגבלת מאוד ביחס למוצרים ולעלותם וכן אפשרויות בחירה מצומצמות ביחס לתכנון העתיד.
כשל שוק זה למעשה פוגע בצרכן פעמיים: פעם אחת, כאמור, בחוסר ביועץ אובייקטיבי הפועל לטובתו והשני הוא בעובדה שגם אם גורם ההפצה הוא מקצועי ופועל אך ורק לטובת הלקוח, הרי שגם אז היו חסרות לו יכולות וכלי עבודה לשרת את הלקוח נאמנה. זאת מכיוון שראיית התמונה הפנסיונית בלבד אינה יכולה להביא משפחות להגיע לפרישה בכבוד, בהיעדר היכולת לקשור באופן הנדרש בין עולמות הפנסיה, הפיננסים, הנדל"ן, המיסוי וניהול הסיכונים, קשר שאינו זוכה להתייחסות כלל אצל גורמי הפצה, שאינם מיומנים בפעילות זו.
מכאן, נשאלת השאלה מדוע אגף שוק ההון אינו מרים את ראשו ורואה שקיים מענה מושלם לשני הכשלים, העולים מדו"ח המבקר? בשש השנים האחרונות קיימת בישראל קהילה מתעצמת וגדלה של מתכננים פיננסים מוסמכים (Certified Financial Planner), אשר הוסמכו למקצוע המתכנן הפיננסי לאחר לימודים של שנתיים, עברו מבחן הסמכה בינלאומי ושומרים על רמה מקצועית גבוהה, המגובה בחובת לימודי המשך שנתית.
המתכנן הפיננסי פועל לפי קוד אתי מחמיר, השם תמיד את טובת הלקוח לנגד עיניו. לא, זו אינה עוד "הבטחה" או הצהרה, שמאחוריה מסתתר ניגוד עניינים מובנה. הסיבה לכך טמונה בעובדה שהמתכנן הפיננסי פועל על-פי מודל של שכר טרחה בלבד, בדומה לעורכי דין, רואי חשבון וכו'. בנוסף, הוא אינו פועל על-פי מדדי מכירה או הסכמים עם יצרנים, כלומר מכוונות עסקה, אלא על-פי מכוונות למתן שירות מקצועי ואובייקטיבי כולל.
במסגרת זו, המתכנן הפיננסי פורס ומנתח את מפת הנכסים, ההתחייבויות והסיכונים המשפחתית המלאה ורק לאחר מכן הוא ניגש לשולחן השרטוט. תוצאת התכנון הפיננסי הינה אסטרטגיה כלכלית, הנבנית לצרכי המשפחה ובהתאם ליכולותיה וליעדי חיים מוגדרים. מכאן, מקבל לידיו הצרכן את מלוא המידע, האפשרויות ויכולות הבחירה כיצד לכלכל את צעדיו הפיננסיים והפנסיוניים באופן הנקי משיקולים זרים.
הגיע הזמן שהרגולטורים השונים יבינו שבמקום להתעלם מפתרון מוכח ובינלאומי, הנפוץ בעשרות מדינות בעולם המערבי, הגיע הזמן לחבק, לחזק ולאמץ את התורה שהמתכננים הפיננסים מביאים. הפתרון נמצא מתחת לפנס. צריך רק להביט לעברו ולהבין את הפוטנציאל הטמון בו לטובת ביטחונו, עתידו ורווחתו של הציבור בישראל.